全球電動(dòng)汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo)量增長(zhǎng)確定性高，電池用鎳項(xiàng)目投資活躍，除印尼外，傳統(tǒng)的鎳生產(chǎn)企業(yè)也在積極布局該行業(yè)。
由于不銹鋼行業(yè)需求增長(zhǎng)沒(méi)有亮點(diǎn)，全球鎳市場(chǎng)將出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性過(guò)剩，印尼計(jì)劃的鎳產(chǎn)能將超過(guò)預(yù)期鎳消費(fèi)的增長(zhǎng)。根據(jù)麥格理預(yù)測(cè)，5年內(nèi)全球原生鎳需求量將達(dá)到396.2萬(wàn)噸，但同期僅印尼的總產(chǎn)能就達(dá)到450萬(wàn)噸。
印尼鎳產(chǎn)能的大幅增長(zhǎng)繼續(xù)以2類(lèi)鎳——鎳生鐵(NPI)為主，但也包括鎳鹽和鎳中間產(chǎn)品。2022年印尼的主要的鎳生產(chǎn)企業(yè)，德龍的Gunbuster、Wedabay工業(yè)園區(qū)，還有Obi島力勤等的NPI項(xiàng)目都有新增產(chǎn)線。從2022到2027年，印尼新投鎳產(chǎn)品供應(yīng)量將增長(zhǎng)16%，達(dá)到180萬(wàn)噸。中偉是全球最大的三元前驅(qū)體生產(chǎn)商，該公司計(jì)劃到2025年在印尼建設(shè)36萬(wàn)噸鎳的高冰鎳產(chǎn)能，以供應(yīng)電池市場(chǎng)。華飛項(xiàng)目是中國(guó)鎳鈷生產(chǎn)商華友與青山集團(tuán)的合資企業(yè)，是2023年第一家投產(chǎn)的鎳濕法冶煉中間品(MHP)工廠，產(chǎn)能為每年12萬(wàn)噸鎳，后續(xù)還有更多的項(xiàng)目投產(chǎn)。未來(lái)五年，該國(guó)生產(chǎn)的MHP將會(huì)達(dá)到83萬(wàn)噸鎳金屬量。
盡管5年內(nèi)二類(lèi)鎳供應(yīng)將出現(xiàn)過(guò)剩，但一類(lèi)鎳供應(yīng)將趨緊。由于亞洲低鎳含量不銹鋼的產(chǎn)量增加，以及歐洲和美國(guó)廢不銹鋼用量的上升，全球不銹鋼市場(chǎng)的的鎳需求將受到拖累。鎳中間品供應(yīng)的增加也將導(dǎo)致電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)一類(lèi)鎳使用的減少，但需求下降的前提是硫化鎳礦山供應(yīng)基本持平，且市場(chǎng)高度依賴(lài)印尼的供應(yīng)。
主要的一類(lèi)鎳生產(chǎn)國(guó)俄羅斯、加拿大和澳大利亞一直在努力維持其產(chǎn)量。巴西生產(chǎn)商淡水河谷將2023年的指導(dǎo)鎳產(chǎn)量降至16-17.5萬(wàn)噸，低于其2022年的17.91萬(wàn)噸，原因是計(jì)劃進(jìn)行維修工作。俄羅斯諾里爾斯克鎳業(yè)公司預(yù)計(jì)2023年的產(chǎn)量為20.4-21.4萬(wàn)噸，低于去年，原因是計(jì)劃中的維護(hù)工作以及地緣政治的不確定性。
麥格理表示，電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)的鎳需求將從2021年的36萬(wàn)噸升至2027年的近100萬(wàn)噸，到2030年升至150萬(wàn)噸，而一類(lèi)鎳市場(chǎng)趨緊確保了新投資的積極性。印尼的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度讓礦業(yè)公司難以保持低成本的采礦行為，尤其是在環(huán)保方面。越來(lái)越多的人呼吁市場(chǎng)應(yīng)考慮供應(yīng)的多樣性，以減少對(duì)單一來(lái)源的依賴(lài)，并限制潛在的環(huán)境和社會(huì)影響。最近印尼考慮限制新建采礦和冶煉產(chǎn)能，將重點(diǎn)轉(zhuǎn)移到下游行業(yè)，以在2027年之前實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)的全面整合。2022年印尼政府取消了2065個(gè)采礦許可證，涉及310多萬(wàn)公頃土地，原因是不遵守規(guī)定或許可證未曾使用。
根據(jù)Wood Mackenzie的數(shù)據(jù)，非洲的鎳礦投資變得活躍。到2025-26年，非洲將增加15萬(wàn)噸鎳/年的鎳礦供應(yīng)，最主要的是南非的latreef項(xiàng)目，加拿大艾芬豪礦業(yè)集團(tuán)持有該項(xiàng)目大多數(shù)股權(quán)，2024年該產(chǎn)品將投入商業(yè)生產(chǎn)。加拿大第一量子礦業(yè)擁有的贊比亞Kalumbila的鎳礦也在籌備之中，2022年該公司投入1億美元并開(kāi)始運(yùn)營(yíng)，計(jì)劃生產(chǎn)2.8萬(wàn)噸鎳/年的鎳精礦，該礦產(chǎn)量有提高至6萬(wàn)噸的潛力。
博茨瓦納的塞萊比礦項(xiàng)目吸引了大量投資者的興趣，最近被加拿大Premium Nickel Resources收購(gòu)。澳大利亞的必和必拓(BHP)持有坦桑尼亞Kabanga鎳項(xiàng)目14.3%的股份，該項(xiàng)目正在進(jìn)行開(kāi)發(fā)工作，預(yù)計(jì)將于2025年底或2026年初投產(chǎn)。
嘉能可和摩洛哥曼納姆(Managem)成立了一家合資企業(yè)，該合資公司將使用曼納姆的Compagnie de Tifnout Tiranimine (CTT)濕法冶煉廠的閑置設(shè)備，2022年年初，兩家公司完成了一項(xiàng)可行性研究，修改當(dāng)時(shí)只生產(chǎn)鈷的生產(chǎn)線，據(jù)了解CTT的擬建產(chǎn)線將使用嘉能可供應(yīng)的黑粉，年產(chǎn)1200噸鈷金屬，以及硫酸鎳和碳酸鋰，目前CTT已建有氫氧化鎳生產(chǎn)線。
印尼仍然是電動(dòng)汽車(chē)市場(chǎng)的前沿和中心。其大型電池和電動(dòng)汽車(chē)制造項(xiàng)目涉及韓國(guó)的LG能源解決方案（ LG Energy Solutions）和現(xiàn)代汽車(chē)，中國(guó)CATL，臺(tái)灣富士康和其他公司。越南Vingroup公司的電動(dòng)汽車(chē)生產(chǎn)部VinFast將在北美推出了四款電動(dòng)SUV車(chē)型，使其成為第一個(gè)向全球市場(chǎng)擴(kuò)張的越南汽車(chē)品牌，也是第一個(gè)向電動(dòng)汽車(chē)生產(chǎn)擴(kuò)張的越南汽車(chē)品牌。該公司計(jì)劃到2024年年中在北卡羅來(lái)納州Moncure建立一個(gè)20億美元的汽車(chē)制造工廠，該工廠還將具備電池制造和回收能力。
澳大利亞鎳化學(xué)品生產(chǎn)商Alpha Fine chemicals計(jì)劃在泰國(guó)羅勇府建造并運(yùn)營(yíng)一座年產(chǎn)4萬(wàn)噸硫酸鎳工廠，用于加工進(jìn)口黑粉和MHP。澳大利亞電動(dòng)汽車(chē)金屬集團(tuán)(EV Metals Group)計(jì)劃在沙特阿拉伯延布市建設(shè)一個(gè)綜合電池化學(xué)品設(shè)施，2023年將建設(shè)一條合氫氧化鋰生產(chǎn)線，2026年投產(chǎn)，然后將建設(shè)一條基于進(jìn)口原料的硫酸鎳生產(chǎn)線。
礦業(yè)集團(tuán)淡水河谷(Vale)進(jìn)軍電池化學(xué)品領(lǐng)域，宣布計(jì)劃在加拿大魁北克建設(shè)一個(gè)新工廠，使用加拿大生產(chǎn)的鎳金屬溶解成液態(tài)硫酸鎳，該公司已與美國(guó)汽車(chē)制造商通用汽車(chē)(General Motors)簽署了一項(xiàng)承購(gòu)協(xié)議。
2022年印尼出口了價(jià)值超過(guò)300億美元的鎳產(chǎn)品，并繼續(xù)保持強(qiáng)勁的增長(zhǎng)潛力，2027年將占全球供應(yīng)的65%。印尼之外產(chǎn)能的增長(zhǎng)將有助于保護(hù)印尼的鎳資源，并使該國(guó)能夠更好地滿足環(huán)境、社會(huì)和治理方面的需求。
